América Latina-El private equity toma impulso en América Latina en el segundo trimestre

Informe trimestral sobre el mercado transaccional latinoamericano

El private equity toma impulso en América Latina en el segundo trimestre

  • En total se han contabilizado 42 transacciones por USD 2,773.49m
  • Las fusiones y adquisiciones alcanzan las 463 operaciones
  • Norteamérica y Europa, las que más adquisiciones han realizado en la región

 

Madrid, 14 de julio de 2015.- El mercado de private equity en América Latina ha tomado impulso en el segundo trimestre del año y se han contabilizado un total de 42 transacciones por un importe de USD 2,773.49m, lo que supone un aumento en el número de operaciones del 40% y en el valor del 274%, respecto al primer trimestre de 2015, según el informe trimestral de TTR (www.TTRecord.com).

Entre las transacciones más relevantes producidas en el área de private equity destaca la inversión realizada por el fondo Carlyle en la brasileña Rede D’Or São Luiz por alrededor de USD 590m; o la inversión de la firma suiza Partners Group en la mexicana Fermaca por USD 500m.

En cuanto al área de fusiones y adquisiciones en América Latina, el número de operaciones se ha situado entre abril y junio en 463 con un capital movilizado de USD 42,278.16m, mientras que en el primer trimestre del año se registraron 493 deals por un valor total de USD 33,082.75m.

Por países, Brasil se mantiene como el más activo con 205 transacciones seguido por México con 97 y Colombia con 51. Sin embargo, en cuanto al crecimiento, los países que más han aumentado su número de transacciones han sido México, seguido por Colombia y Argentina.

En el ámbito cross-border, Europa sigue siendo la región más atractiva tanto de empresas europeas que compran en América Latina como de compañías latinoamericanas comprando en Europa. Les sigue Norteamérica y Asia.

Transacción destacada

En el segundo trimestre de 2015, TTR ha seleccionado como transacción destacada la compra por parte de la colombiana Empresas Públicas de Medellín (EPM) del 100% de la chilena Aguas de Antofagasta (ADASA) por USD 965m. En las transacción han intermediado como asesores legales Carey, Jara del Favero y Cariola Díez Pérez-Cotapos & Cía Abogados. En la parte financiera han actuado como asesores South Andes Capital y Santander Global Banking & Markets.

Ranking de asesores financieros y jurídicos

El informe publica los rankings de asesoramiento financiero y jurídico del primer semestre de 2015 de M&A y Mercado de capitales, donde se informa de la actividad de las firmas destacadas por número de transacciones y por importe de las mismas.

Para más información:

Leticia Garín

TTR – Transactional Track Record

Tlf. + 34 91 279 87 59

leticia.garin@TTRecord.com

www.TTRecord.com

TTR – Transactional Track Record es un servicio premium online de apoyo a las decisiones de inversores, empresarios y asesores. Incluye la mayor base de datos de transacciones del mercado hispano-portugués, así como el acceso a los detalles financieros de las empresas implicadas.

Brasil – México é o maior concorrente do Brasil pelo capital estrangeiro

Relatório sobre o mercado transacional brasileiro

  • As empresas mexicanas receberam USD 5,75bi de investimento estrangeiro frente aos USD 4,29bi recebidos por empresas brasileiras no 2º Trimestre de 2015
  • O Brasil registrou 70 aquisições estrangeiras frente as 31 aquisições estrangeiras registradas no México no 2º Trimestre de 2015

São Paulo, 8 de julho de 2015 – No segundo trimestre de 2015 o mercado transacional brasileiro registrou 205 transações que movimentaram aproximadamente BRL 49,52bi, entre anunciadas e concluídas, incluindo aquisições de ativos e tendo em conta as transações com valor divulgado, segundo o Relatório Trimestral Brasil do TTR (www.TTRecord.com).

No acumulado do ano até agora foram registradas 440 transações que movimentaram aproximadamente BRL 90,24bi. O número de transações registradas entre janeiro e junho deste ano, 440, representa 45,36% do total de transações registradas em todo o ano de 2014.

Subsetores mais ativos
No acumulado deste ano Internet e Tecnologia são os dois setores mais ativos, respectivamente. Também se destacam os setores Financeiro e Seguros e a Indústria Alimentar como o terceiro e quarto mais ativos.

É interessante observar que no ano de 2014 o quarto subsetor mais ativo em todo o ano foi o imobiliário. Os dados do acumulado do ano, isto é, do primeiro semestre, indicam uma redução no volume de negociações no segmento imobiliário, e também, um interesse do mercado pela indústria alimentar.

Fusões e aquisições na América Latina
Em relação as transações realizadas na América Latina, podemos destacar que entre janeiro e junho de 2015 foram registradas 956 transações em toda a região. Deste total 46,02% das transações envolveram empresas brasileiras. No primeiro semestre de 2015, foi movimentada a cifra de USD 75,36bi em toda América Latina sendo que as empresas brasileiras foram responsáveis por USD 29,38bi e o México por USD 25,10bi.

Além disso, no segundo trimestre de 2015 foram registradas 70 aquisições estrangeiras no Brasil frente as 31 aquisições realizadas por estrangeiros no México. Entretanto, é interessante destacar que as empresas mexicanas receberam um maior volume de investimento de empresas estrangeiras em comparação com o Brasil. Foram USD 5,75bi investidos em empresas mexicanas frente aos USD 4,29bi recebidos por empresas brasileiras.

O setores que mais despertam interesse do investidor estrangeiro no Brasil são: Internet, Tecnologia, Marketing e Publicidade, Distribuição e Varejo, e Transportes, Aviação e Logística.

Aquisições brasileiras no exterior
Os países que mais despertaram o interesse das empresas brasileiras, entre janeiro e junho de 2015, foram Colômbia (5 transações), Suíça (3 transações), Equador (2 transações), Espanha (2 transações), Chile (2 transações) e Estados Unidos (2 transações). Nestes países foram investidos aproximadamente BRL 467,46m.

Private Equity
No primeiro semestre de 2015 foram registradas 45 transações envolvendo fundos de private equity, sendo que 23 no segundo trimestre do ano. O valor total movimentado neste período foi de BRL 4,83bi.

Venture Capital
Entre janeiro e junho de 2015 foram registradas 63 transações envolvendo Venture Capital, um número que representa 49,60% do total de número de transações registradas em todo o ano de 2014.

No que se refere a valores movimentados, até agora as empresas de Venture Capital movimentaram 769,2m. Este valor representa 67,67% do total movimentado em 2014.

Mercado de Capitais
No acumulado do ano até agora no mercado brasileiro foi registrada a conclusão de um IPO realizado pela PAR Corretora de Seguros pelo valor de BRL 602,80m.

Transação do mês
A transação destacada do segundo trimestre pelo TTR foi a conclusão da aquisição da GVT pela Telefônica Brasil por aproximadamente BRL 26,18bi. Participaram como assessores jurídicos desta transação os escritórios Machado, Meyer, Sendacz e Opice Advogados; Pinheiro Neto Advogados; Allen & Overy France, Cabinet Bompoint e os assessores In-house da vendedora, Vivendi. E participaram como assessores financeiros Goldman Sachs, Credit Suisse Brasil, Deutsche Bank, Lazard, J.P. Morgan, Banco Itaú BBA e Morgan Stanley.

Para mais informações:

Wagner Rodrigues
TTR – Transactional Track Record
Tlf. + 34 91 279 87 59
wagner.rodrigues@TTRecord.com
www.TTRecord.com

México-El mercado de fusiones y adquisiciones registra un aumento de más del 30% en número e importe de transacciones en el segundo trimestre del año

Informe trimestral sobre el mercado transaccional mexicano

El mercado de fusiones y adquisiciones registra un aumento de más del 30% en número e importe de transacciones en el segundo trimestre del año

  • El importe total de las fusiones y adquisiciones alcanza los USD 14,233.36m
  • El número de operaciones se sitúa en 97
  • Los sectores más activos han sido el inmobiliario y el financiero y seguros

Madrid, 09 de julio de 2015.- En el segundo trimestre del año, el mercado de fusiones y adquisiciones en México ha tomado impulso y ha seguido creciendo registrando un total de 97 transacciones por un valor de USD 14,233.36m, según el informe trimestral de TTR (www.TTRecord.com). Esta cifra supone un aumento del 38,5% en el número de operaciones, y del 30,9% en volumen de inversión, respecto al primer trimestre de 2015.

Entre las operaciones más relevantes del trimestre cabe destacar el acuerdo de compra por parte de Fibra Uno para hacerse con el portfolio inmobiliario Kansas por USD 682.24m aproximadamente; o el cierre de compra por parte de AT&T de Nextel México por USD 1,875m.

En términos anuales, las cifras indican que probablemente se lleguen a los números de todo 2014 e incluso puedan superarse. Entre enero y junio en México se han producido 167 transacciones por un importe total de USD 25,105.7m, mientras que en todo 2014 se llevaron a cabo 335 por USD 33,885.4m.

Por sectores, en el segundo trimestre del año los más activos han sido el inmobiliario, financiero y seguros e Internet con 21, 9 y 8 transacciones respectivamente. Además, estos sectores repiten como más activos en lo que llevamos de año, lo que les sitúa como los más atractivos en el ámbito de fusiones y adquisiciones en México.

En el ámbito cross-border, destacan Estados Unidos y México como los países que más adquisiciones han realizado en México entre abril y junio con 11 y 4 compras respectivamente. Además, estos dos países también han sido los preferidos por las compañías mexicanas para llevar a cabo transacciones estratégicas en el extranjero.

El mundo del private equity y venture capital también ha tomado impulso en el segundo trimestre del año con 19 transacciones, frente a las 10 del primer trimestre del año o las 8 del mismo periodo de 2014. Además, en lo que llevamos de año se han producido 29 operaciones con un capital movilizado de USD 1,117.2m.

El mercado de capitales va retomando su actividad y en lo que llevamos de año se han producido dos salidas a bolsa por USD 700.2m y ya se ha anunciado que habrá más en el segundo semestre del año, lo que supone una reactivación de este segmento.

Transacción destacada

En el segundo trimestre de 2015, TTR ha seleccionado como transacción destacada el cierre de la venta por parte de OHL México de su participación en Opcem y OPI – Organización de Proyectos de Infraestructura a Industry Funds Management – IFM. En la operación han participado como asesores financieros BBVA Bancomer, Santander Global Banking & Markets, Evercore Servicios y Evercore Partners; mientras que en la parte legal han intermediado las firmas González Calvillo Abogados, Milbak, Tweed, Hadley & McCloy y Mijares, Angoitia Cortés y Fuentes.

Ranking de asesores financieros y jurídicos

El informe publica los rankings de asesoramiento financiero y jurídico del primer semestre de 2015 de M&A, Private Equity y Mercado de capitales, donde se informa de la actividad de las firmas destacadas por número de transacciones y por importe de las mismas.

Para más información:

Leticia Garín

TTR – Transactional Track Record

Tlf. + 34 91 279 87 59

leticia.garin@TTRecord.com

www.TTRecord.com

TTR – Transactional Track Record es un servicio premium online de apoyo a las decisiones de inversores, empresarios y asesores. Incluye la mayor base de datos de transacciones del mercado hispano-portugués, así como el acceso a los detalles financieros de las empresas implicadas.

Brasil-Cresce o interesse de investidores estrangeiros na indústria farmacêutica brasileira

Portada

Relatório mensal sobre o mercado transacional brasileiro

Cresce o interesse de investidores estrangeiros na indústria farmacêutica brasileira

  • No acumulado do ano o país que mais realizou aquisições de participações em empresas brasileiras foram os Estados Unidos, registrando até agora 41 transações que somam BRL 8,05bi

São Paulo, 9 de junho de 2015 – Neste mês de maio o mercado transacional brasileiro registrou 48 transações que movimentaram aproximadamente BRL 8,86bi, entre anunciadas e concluídas,  tendo em conta as transações com valor divulgado, segundo o Relatório Mensal TTR (www.TTRecord.com).

No acumulado do ano foram registradas 353 transações que movimentaram aproximadamente BRL 56,55bi. Do total de transações registradas neste mês, aproximadamente 10,41% envolveram fundos de Private Equity e 10,41% envolveram fundos de Venture Capital.

Este mês em comparação com o mesmo período dos anos de 2014, 2013 e 2012 registrou um número inferior de transações, e também, em cifras movimentadas.

Subsetores mais ativos

No acumulado do ano os subsetores de Internet e Tecnologia estão entre os mais ativos seguindo uma tendência dos últimos anos. Também se destacam os subsetores Financeiro e Seguros e Indústria Alimentar como o terceiro e quarto mais ativos.

Em relação aos dados deste mês, o subsetor com o maior número de operações foi Internet (9), seguido por Financeiro e Seguros (6), Saúde, Higiene e Estética (6) e Tecnologia (5).

Aquisições feitas por empresas estrangeiras no Brasil

No acumulado do ano o país que mais realizou aquisições de participações em empresas brasileiras foram os Estados Unidos, registrando até agora 41 transações que somam BRL 8,05bi.

O segundo país que mais realizou aquisições de empresas brasileiras até agora foi a Alemanha, com 9 transações, e o terceiro foi a França com um total de 7 operações.

De janeiro a maio deste ano as aquisições realizadas por empresas estrangeiras na indústria farmacêutica brasileira representou 70% do total de transações registradas, enquanto que em 2014 neste mesmo período representou 50% do total.

Aquisições brasileiras no estrangeiro

No acumulado do ano o país onde o Brasil mais realizou aquisições foi a Colômbia. Em total as empresas brasileiras realizaram 4 operações em território colombiano que somam BRL 86,15m.

Os investimentos brasileiros deste ano também foram destinados à Suíça, com 3 transações, Espanha, Chile e Estados Unidos, cada um com 2 operações, e Bolívia, Bermudas, África do Sul, Argentina e Portugal, cada um com 1 transação. Em total as empresas brasileiras investiram aproximadamente BRL 626,39m em países estrangeiros.

Fusões e aquisições na América Latina

No acumulado do ano, as empresas brasileiras foram as que mais realizaram transações na América Latina, seguidas pelas empresas mexicanas (135 transações), empresas colombianas (80 transações) e pelas empresas chilenas (70 transações).

Private Equity

O número de transações envolvendo Private Equity em maio deste ano é igual ao registrado no mesmo período do ano passado. Foram registradas 5 transações.

No acumulado do ano já foram registradas 34 transações envolvendo Private Equity que somam BRL 4,08bi.

Venture Capital

Em maio deste ano foram registradas 5 transações envolvendo fundos de Venture Capital, frente as 14 registradas no mesmo período do ano passado.

No que se refere ao acumulado do ano, até agora já foram registradas 48 transações envolvendo Venture Capital, que somam um total movimentado de BRL 336,1m.

Transação do mês

A transação destacada no mês de maio pelo TTR foi a aquisição realizada pela empresa italiana Fedrigoni, através de sua subsidiária brasileira Aroconvert Brasil, de 100% do capital social da Arjo Wiggins por BRL 85m. Participaram como assessores jurídicos desta transação os escritórios Machado, Meyer, Sendacz e Opice Advogados; Lobo & de Rizzo Advogados; Chiomenti Studio Legale e os assessores In-house da vendedora, Sequana Group.

Para mais informações:

Wagner Rodrigues

TTR – Transactional Track Record

Tlf. + 34 91 279 87 59

wagner.rodrigues@TTRecord.com

www.TTRecord.com

TTR – Transactional Track Record é um serviço premium online que ajuda aos profissionais do mercado transacional a potencializar seus negócios em todo o mundo de língua portuguesa e espanhola, oferecendo inteligência prospectiva e oportunidades de negócio em transações anunciadas, completadas ou canceladas em todos os setores da indústria.

América Latina-Actividad en fusiones y adquisiciones en América Latina se ralentiza en mayo

Portada Latam

Informe mensual sobre el mercado transaccional latinoamericano

La actividad en fusiones y adquisiciones en América Latina se ralentiza en mayo

  • El número de operaciones se sitúa en 120, frente a las 130 de mayo de 2014
  • El volumen de inversión también cae hasta los USD 13,422m
  • Por países, Chile, Colombia y México, los únicos que registran un aumento de su actividad

Madrid, 02 de junio de 2015.- El mercado de fusiones y adquisiciones en América Latina se ha desacelerado en mayo y ha sufrido un ligero descenso en el número de operaciones que ha caído un 7,6% respecto al mismo mes de 2014 y se ha situado en 120 transacciones, según el informe mensual de TTR (www.TTRecord.com) en colaboración con ONTIER.

Sin embargo, se han producido transacciones relevantes en el segmento alto del mercado, con importes de más de USD 500m, entre las que destaca la propuesta de compra de la mexicana Alfa y la estadounidense Habour Energy para hacerse con la canadiense Pacific Rubiales, por alrededor de USD 4,500m.

Por países, aunque Brasil continúa como el más activo en cuanto al número de operaciones con 48 transacciones, seguido por México (30) y Chile (14); en lo que se refiere a volumen de inversión México encabeza el listado con USD 9,353.9m, seguido por Brasil (USD 2,885.2m) y Chile (USD 580m).

En cuanto a tasa de crecimiento, los países que han registrado crecimientos interanuales en número de operaciones han sido Chile, Colombia y México, con aumentos del 100%, 44,4% y 15,4% respectivamente. En cambio, las fusiones y adquisiciones caen en Argentina un 33,3%, en Brasil un 23,8% y en Perú un 28,6%.

En el ámbito cross-border, en mayo han sido relevantes las adquisiciones realizadas por empresas extranjeras en América Latina. Las compañías más activas en este sentido han sido las estadounidenses que han llevado a cabo 20 compras, seguidas por las europeas con 12 y las asiáticas con 6.

En el área de private equity, en mayo se han registrado en América Latina 9 transacciones por un importe de USD 804,09 y acumula en lo que llevamos de año un total de 51 operaciones por un monto total de USD 2,520m aproximadamente.

En el mercado de capitales, este mes ha sido relevante la salida a bolsa en México de la firma financiera Unifin, lo que supone el primer IPO del año en el país mexicano.

Transacción destacada

En mayo de 2015, TTR ha seleccionado como transacción destacada la compra por parte de Scotiabank de la peruana Servicios SPV a Citibank por USD 295m. En la transacción han participado como asesores legales la firma Torys; Payet, Rey, Cauvi Abogados; Shearman & Sterling y Miranda y Amado Abogados.

Para más información:

Leticia Garín

TTR – Transactional Track Record

Tlf. + 34 91 279 87 59

leticia.garin@TTRecord.com

www.TTRecord.com

TTR – Transactional Track Record es un servicio premium online de apoyo a las decisiones de inversores, empresarios y asesores. Incluye la mayor base de datos de transacciones del mercado hispano-portugués, así como el acceso a los detalles financieros de las empresas implicadas.